Lansarea obligațiunilor de către Nusco Imobiliară
Compania imobiliară Nusco Imobiliară, parte a grupului italian Nusco S.p.A., va lista pe 28 octombrie prima sa emisiune de obligațiuni pe Sistemul Multilateral de Tranzacționare al Bursei de Valori București (BVB). Valoarea totală a titlurilor emise este de 25 de milioane lei, având o dobândă de 9% pe an, plătibilă trimestrial, și o maturitate stabilită pentru august 2028. Valoarea nominală a unei obligațiuni este de 100 lei.
Detalii despre emisiune și utilizarea fondurilor
Obligațiunile au fost inițial vândute printr-un plasament privat desfășurat între 17 decembrie 2024 și 31 ianuarie 2025, intermediat de BRK Financial Group. Fondurile atrase vor fi direcționate către Faza II a proiectului Nusco City, care a început în 2023 și se estimează că va fi finalizat în 2026. Proiectul include o suprafață construită de 69.450 metri pătrați, 828 de apartamente și 994 de locuri de parcare, cu o valoare brută estimată a dezvoltării de 196 milioane euro.
Localizarea și garanțiile emisiunii
Complexul rezidențial Nusco City este situat în zona de nord a Bucureștiului, între stațiile de metrou Pipera și Aurel Vlaicu. Obligațiunile emise de Nusco Imobiliară sunt garantate printr-un teren de 23.145 metri pătrați, situat pe Șoseaua Pipera, evaluat la 75,6 milioane lei de firma JPA Audit & Consultanță la finele lunii ianuarie a acestui an.
Opțiuni de răscumpărare și performanța financiară
Emitentul poate răscumpăra anticipat obligațiunile, parțial sau total, după primele 12 luni de la data emisiunii, la un preț de 101 lei plus dobânda acumulată. În 2023, Nusco Imobiliară a raportat venituri din exploatare de 159,8 milioane lei, în creștere cu 133% față de anul anterior, iar cheltuielile din exploatare au fost de 38,6 milioane lei. Rezultatul net aferent anului trecut a fost de 98,4 milioane lei.
Concluzie
Lansarea obligațiunilor de către Nusco Imobiliară reprezintă o mișcare semnificativă pe piața bursieră românească, având potențialul de a susține dezvoltarea proiectului Nusco City și de a atrage interesul investitorilor pentru viitoare emisiuni.
