Electrica propune un împrumut de un miliard de euro
Societatea Energetică Electrica S.A. își propune să emită obligațiuni în cadrul unui program de emisiuni cu un plafon de până la 1.000.000.000 EUR (sau echivalentul în alte valute) în perioada 2026-2027. Aprobarea emiterii va fi discutată în cadrul Adunării Generale a Acționarilor (AGA) programate pentru 26 aprilie.
Tipuri de obligațiuni
Programul va include una sau mai multe tranșe/serii de obligațiuni, care pot fi fie obligațiuni verzi („green bonds”), fie obligațiuni convenționale, sau o combinație a acestora, denominate în RON sau în alte valute. Acestea vor putea fi emise pe piețele de capital din România sau internaționale, având o structură flexibilă, cu o rată a dobânzii fixă sau variabilă.
Detalii tehnice ale emisiunii
Obligațiunile vor fi nominative, neconvertibile, negarantate, în formă dematerializată prin înscriere în conturi și vor face parte din aceeași clasă de valori mobiliare. Maturitatea maximă a acestora va fi de până la 10 ani. Vânzarea se va realiza printr-o ofertă adresată investitorilor de pe piața de capital, cu ajutorul unor societăți de servicii financiare autorizate.
Istoricul împrumuturilor Electrica
În toamna anului trecut, acționarii Electrica au aprobat contractarea unui alt împrumut, tot de un miliard de euro, destinat achizițiilor. Acest împrumut ar fi trebui să fie folosit pentru achiziția firmei de distribuție controlate de Macquarie, DEO, dar tranzacția a fost anulată, considerându-se că ofertele nu au fost satisfăcătoare.
Performanțe financiare record
Grupul Electrica a înregistrat rezultate financiare record în 2024, în special în segmentul de furnizare, cu un profit net crescut de 2,5 ori. În 2025, EBITDA a crescut cu 64,5%, ajungând la 2.383,3 mil. RON, comparativ cu 1.449,0 mil. RON în 2024. Profitul operațional a crescut de la 852,7 mil. RON la 1.782,5 mil. RON, iar profitul net a ajuns la 1.218,9 mil. RON, de la 470,2 mil. RON în anul precedent.
Declarații ale conducerii
CEO-ul Electrica, Alexandru Chiriță, a declarat că rezultatele preliminare pentru 2025 reflectă o schimbare structurală în performanța companiei, subliniind eficiența operațională și gestionarea riguroasă a capitalului. Chiriță a adăugat că Electrica se află într-un ciclu de creștere sustenabilă, bazat pe investiții care susțin securitatea energetică a României.
Concluzie
Împrumutul propus de un miliard de euro pentru emisiunea de obligațiuni ecologice demonstrează angajamentul Electrica față de dezvoltarea sustenabilă și consolidarea poziției sale pe piața de energie, având potențialul de a influența semnificativ viitorul companiei și al sectorului energetic din România.
